【ウィスキー投資】ウィスキー投資を実績から分析してみた。

   

はじめに

こんにちは、kanatoです。

昨日はついつい飲みすぎてしまい、いつの間にか今朝になっていました。ということで、今回はウィスキー投資の記事を書きたいと思います。

ちなみに以前にSPA!の方から取材を受けたのですが、そのおかげなのか結構の方が「ウィスキー」という検索ワードでこちらのブログに訪れていただいているようです。

ただ、投資しっぱなしで、そのまま放置だったので結構がっかりされてページを閉じられた方も多いのかもしれません。

そんなわけで今回はウィスキー投資について書いてみたいと思います。

なお、私のウィスキー投資は「Whisky Invest Direct」さんですべて実施しています。というか、それ以外の選択肢が私にはありません。WhiskyInvestDirect

現在のウィスキー投資状況

まずは現在のウィスキー投資の状況を紹介いたします。2018年5月20日現在の私のウィスキーポートフォリオです。ちなみに4300ポンド程度の残高で利益が300ポンド程度になっています。
とはいってもこれを全部確認するのはちょっとしんどいですよね・・・。こんな感じのポートフォリオでこれくらいの利益になっているということだけでも見ていただき、ざっとしたまでスクロールしてください。

銘柄 購入金額 購入金額
+コスト
利益率 購入日
Ardmore, Malt, Refill bourbon 2014 Q3 £81.15 £87.62 7.98% 2016/8/13
Ardmore, Malt, Refill bourbon 2015 Q3 £210.72 £250.77 19.01% 2016/8/29
Ardmore, Malt, Refill bourbon 2016 Q4 £57.63 £64.12 11.27% 2017/3/2
Auchroisk, Malt, Refill hogshead 2016 Q2 £30.54 £34.00 11.33% 2016/11/22
Auchroisk, Malt, Refill hogshead 2017 Q1 £28.88 £31.06 7.55% 2017/6/6
Auchroisk, Malt, Refill hogshead 2017 Q3 £70.37 £72.88 3.56% 2017/10/5
Auchroisk, Malt, Refill hogshead 2017 Q4 £55.47 £56.14 1.21% 2018/1/9
Auchroisk, Malt, Refill hogshead 2018 Q1 £55.43 £55.02 -0.73% 2018/3/29
Benrinnes, Malt, Refill bourbon 2016 Q4 £58.10 £64.12 10.37% 2017/1/30
Benrinnes, Malt, Refill bourbon 2017 Q1 £28.88 £31.06 7.55% 2017/6/6
Benrinnes, Malt, Refill bourbon 2017 Q4 £55.47 £56.14 1.21% 2018/1/9
Benrinnes, Malt, Refill hogshead 2016 Q4 £59.10 £64.12 8.50% 2017/5/9
Benrinnes, Malt, Refill hogshead 2017 Q3 £84.41 £87.45 3.61% 2017/10/5
Blair Athol, Malt, Refill bourbon 2017 Q4 £55.47 £56.14 1.21% 2018/1/9
Blair Athol, Malt, Refill hogshead 2012 Q4 £23.17 £27.50 18.69% 2016/8/13
Blair Athol, Malt, Refill hogshead 2013 Q4 £16.35 £19.50 19.30% 2016/8/13
Blair Athol, Malt, Refill hogshead 2017 Q1 £57.27 £62.12 8.47% 2017/5/9
Blair Athol, Malt, Refill hogshead 2017 Q3 £84.41 £87.45 3.61% 2017/10/5
Blair Athol, Malt, Refill hogshead 2018 Q1 £55.43 £55.02 -0.73% 2018/3/29
Blair Athol, Malt, Refill sherry butt 2016 Q2 £30.54 £34.00 11.33% 2016/11/22
Bunnahabhain, Malt, First fill bourbon 2016 Q4 £181.97 £203.95 12.08% 2016/11/16
Cameronbridge, Grain, Refill hogshead 2014 Q4 £3.58 £3.71 3.58% 2016/7/30
Cameronbridge, Grain, Refill hogshead 2016 Q4 £38.08 £38.97 2.34% 2017/1/30
Cameronbridge, Grain, Refill hogshead 2017 Q3 £22.47 £22.46 -0.04% 2017/10/5
Cameronbridge, Grain, Refill hogshead 2017 Q4 £32.55 £32.19 -1.10% 2018/1/9
Cameronbridge, Grain, Refill sherry butt 2015 Q3 £74.12 £77.50 4.57% 2016/11/16
Caol Ila, Malt, Refill hogshead 2017 Q1 £145.34 £177.65 22.24% 2017/1/30
Dailuaine, Malt, Refill hogshead 2013 Q4 £16.76 £24.38 45.47% 2016/7/26
Dailuaine, Malt, Refill hogshead 2017 Q1 £28.88 £31.06 7.55% 2017/6/6
Dailuaine, Malt, Refill hogshead 2017 Q3 £84.41 £87.45 3.61% 2017/10/5
Dailuaine, Malt, Refill hogshead 2017 Q4 £55.47 £56.14 1.21% 2018/1/9
Dailuaine, Malt, Refill hogshead 2018 Q1 £110.85 £110.04 -0.73% 2018/3/29
Dailuaine, Malt, Refill sherry butt 2016 Q4 £87.23 £96.18 10.27% 2017/1/30
Glen Garioch, Malt, First fill bourbon 2012 Q4 £105.13 £113.96 8.40% 2017/9/6
Glen Garioch, Malt, First fill bourbon 2014 Q2 £139.77 £145.14 3.85% 2017/11/14
Glen Garioch, Malt, First fill bourbon 2014 Q4 £132.45 £137.10 3.52% 2017/11/14
Glen Garioch, Malt, First fill bourbon 2015 Q4 £16.60 £20.80 25.34% 2016/9/6
Glen Moray, Malt, First fill bourbon 2017 Q1 £53.76 £66.62 23.93% 2017/3/2
Glen Spey, Malt, Refill bourbon 2017 Q1 £28.88 £31.06 7.55% 2017/6/6
Glen Spey, Malt, Refill bourbon 2017 Q4 £55.47 £56.14 1.21% 2018/1/9
Glen Spey, Malt, Refill bourbon 2018 Q1 £55.64 £55.02 -1.11% 2018/3/29
Glen Spey, Malt, Refill hogshead 2013 Q4 £24.61 £29.26 18.88% 2016/8/13
Glen Spey, Malt, Refill hogshead 2016 Q2 £30.54 £34.00 11.33% 2016/11/22
Glen Spey, Malt, Refill hogshead 2017 Q3 £84.41 £87.45 3.61% 2017/10/5
Inchgower, Malt, Refill bourbon 2016 Q4 £58.10 £64.12 10.37% 2017/1/30
Inchgower, Malt, Refill hogshead 2012 Q4 £18.42 £22.00 19.44% 2016/8/13
Inchgower, Malt, Refill hogshead 2014 Q4 £18.08 £21.29 17.76% 2016/8/13
Inchgower, Malt, Refill hogshead 2016 Q4 £58.10 £64.12 10.37% 2017/1/30
Inchgower, Malt, Refill hogshead 2017 Q1 £57.27 £62.12 8.47% 2017/5/9
Inchgower, Malt, Refill hogshead 2017 Q2 £86.85 £90.06 3.70% 2017/10/5
Inchgower, Malt, Refill hogshead 2017 Q4 £55.47 £56.14 1.21% 2018/1/9
Invergordon, Grain, Refill hogshead 2015 Q1 £27.09 £27.86 2.83% 2016/8/13
Invergordon, Grain, Refill hogshead 2015 Q2 £141.18 £143.64 1.75% 2016/8/13
North British, Grain, Refill hogshead 2016 Q2 £13.65 £13.90 1.84% 2016/11/22
North British, Grain, Refill hogshead 2017 Q1 £12.29 £12.46 1.39% 2017/6/6
North British, Grain, Refill hogshead 2017 Q3 £22.47 £22.46 -0.04% 2017/10/5
North British, Grain, Refill hogshead 2017 Q4 £32.55 £32.19 -1.10% 2018/1/9
Starlaw, Grain, First fill bourbon 2016 Q1 £7.34 £7.68 4.71% 2016/9/6
Starlaw, Grain, First fill bourbon 2017 Q1 £26.08 £26.96 3.38% 2017/3/2
Strathenry, Malt, Refill bourbon 2017 Q1 £47.03 £53.58 13.93% 2017/3/30
Strathenry, Malt, Refill bourbon 2018 Q1 £115.55 £115.10 -0.38% 2018/3/10
Tobermory, Malt, First fill bourbon 2016 Q3 £184.52 £206.50 11.92% 2016/11/16
Tullibardine, Malt, First fill bourbon 2016 Q2 £63.54 £73.54 15.74% 2016/11/22
Tullibardine, Malt, First fill bourbon 2017 Q3 £73.07 £77.40 5.93% 2017/8/2
Tullibardine, Malt, First fill bourbon 2018 Q2 £28.19 £27.64 -1.95% 2018/5/9

WhiskyInvestDirect

こちらを少し解析してみました。

今回は購入した日から現在までの期間と現在の利益率から年間利益率を計算して、各銘柄の特性と年間利益率を比較してみました。ちなみにデータは私の保有しているウィスキーに対して半年以上の保有歴があるもののみを対象にしています。全体の平均値は年利7.66%でした。これ自体は何の重みづけもしていないデータです。

モルトウィスキーvsグレーンウィスキー

まずはモルトウィスキーとグレーンウィスキーではどちらがより利益率が高いのかです。計算結果はこちら。

  • モルトウィスキー:9.33%
  • グレーンウィスキー:1.59%

銘柄の方よりもあるかもしれませんが、この結果だけ見るとモルトウィスキー中心の投資方針で間違いなさそうです。もしかするとグレーンは結構当たり外れがあるのかもしれません。

樽について

次に樽の種類についてです。

まずは樽の使いまわしについて見てみました。つまり、使いまわし(Refill)なのか、新品(First fill)なのかで年間利益率の違いを見てました。

  • Refill:7.26%
  • First fill:9.14%

ご覧の通り、やはりFirst fillの方が利益率が高くなっています。これは予想通りの結果でした。

次に樽の種類としてはBourbon、Hogshead、Sherry buttの3種類を保有していますので、それぞれの利益率を計算してみました。

  • Bourbon:8.91%
  • HogsHead:7.00%
  • Sherry butt:6.18%

今回はバーボン樽の銘柄の利益率が一番高い結果となりました。しかし、サンプル数も多いわけではないですし、そこまで大きな差はないように感じています。特にSherry buttは希少性などを考えると結構高くなりそうなのですが、私が保有しているSherry buttの銘柄が3銘柄のみでしかも3銘柄ともRefillで、内1銘柄がグレーンウィスキーだったので、こんな結果が出たんだと思います。なお、銘柄の条件をもう少し絞って、モルトウィスキーでRefillに限定した場合は下記のようになります。

  • Bourbon:8.60%
  • HogsHead:7.86%
  • Sherry butt:7.75%

こうなるとあまり関係ないような感じがしますね。サンプル数が少ないことによる誤差のような気がしました。もう少しデータを集める必要がありそうです。

年代について

やはりウィスキーについても年代物が高い印象がありますので、見てみました。

  • 2012年:11.19%
  • 2013年:15.55%
  • 2014年:6.19%
  • 2015年:6.31%
  • 2016年:6.96%
  • 2017年:7.18%

こんな感じになりました。2012年や2013年はデータ数が少ないのであてにならないのですが、2014年からは6~7%で安定している印象です。まあ、種類によっても偏りもありますし、投資開始(Whisky Invest Directのサービス開始)が2015年からなので、それ以前の銘柄は古いものほど利益率が高くなってもおかしくないと思います。

また、それ以降については、Whisky Invest Directで売り出しているものは少量ずつではありますが、あらかた購入してきましたので、ある程度信頼感のある数値だと考えています。

あと、一つの可能性として2013年と2014年の間に何かしら壁があるのかもしれませんので、今後注視していきたいと思っています。この間で大きな値上がりが期待できるような事象が存在するのであれば、利益率を大きく上昇させることができるかもしれません!

WhiskyInvestDirect

結果まとめ

以上を考慮すると、モルトウィスキーでFirst fillのBourbonを選んでおけばまずまず失敗しないということになりそうです。年代については微妙なところをですが、売り出し初期が一番安いですし、その時に少しずつ買うことで時間によるリスク分散なんかもできていいのではないかと思います。

もちろん、何事にも例外は存在するわけですが、投資は自己責任でお願いします。

さいごに

ということで、長くなりましたが、今回はウィスキー投資について私のポートフォリオをもとにちょっとした分析をしてみました。この結果が皆様のウィスキー投資に少しでも役に立つとありがたいです。

私も今後さらにウィスキーに対して投資額を増やしていきたいと思っていますので、今後もどうぞよろしくお願いいたします。

今回も最後までお読みいただき、ありがとうございました。

WhiskyInvestDirect

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